Coûts de rénovation domiciliaire: 4 façons intelligentes de payer pour une mise à jour de la maison

Dites votre planchers de bois franc besoin d'être rafraîchi, ou vous êtes prêt à vider la salle de bain des années 50 dont vous avez hérité avec votre fixateur. Que vous fassiez le travail vous-même ou que vous engagiez une équipe, les grands projets de rénovation résidentielle coûtent cher - ceux rénovation de maison les coûts ne sont pas bon marché. Vous pensez peut-être que vos seules options sont d'épargner pour un projet ou d'accumuler des dettes pour cette réparation d'urgence, mais vous vous trompez. Des cartes de crédit aux prêts pour la rénovation domiciliaire, les experts financiers pèsent sur quatre options courantes pour financer ces lifting de la maison.

Refinancement hypothécaire

Bien que cela puisse sembler être l'option la plus intimidante, le refinancement de votre prêt hypothécaire peut finalement être le plus moyen rentable de financer un projet de rénovation domiciliaire si les taux d'intérêt sont inférieurs au taux d'intérêt votre hypothèque.

«Le processus d'approbation d'un refinancement hypothécaire cash-out est plus complexe qu'une HELOC [ligne de crédit sur valeur domiciliaire], mais le prêt fixer un paiement et un taux d'intérêt plus bas qui peuvent permettre des économies importantes », explique Lauren Anastasio, planificatrice financière certifiée chez SoFi.

le Refinancement hypothécaire, par exemple, offre une clôture dans 10 jours et une équipe d'assistance dédiée à toute personne envisageant un refinancement hypothécaire. De plus, l'application du processus entièrement numérique ne prend que quelques minutes, ce qui aide les propriétaires à obtenir leur argent rapidement.

Le refinancement hypothécaire peut être particulièrement utile si la valeur de votre maison s'est appréciée et que les taux d'intérêt ont baissé depuis votre achat, ajoute Anastasio. Et selon votre situation financière, vous pourriez bénéficier d'un taux d'intérêt compétitif. Essentiellement, le refinancement hypothécaire cash-out remplace votre prêt immobilier actuel par un nouveau pour un montant plus élevé. La différence entre votre hypothèque actuelle et la nouvelle vous est distribuée sous forme de prêt en espèces, souvent à faible taux d'intérêt.

Puisqu'il peut s'agir d'une option laborieuse, les propriétaires doivent déterminer s'ils bénéficieront de nouvelles conditions hypothécaires, surtout une fois qu'ils ont payé de nouveaux frais et frais de clôture lors du refinancement, explique Jon Giles, responsable des prêts immobiliers à la Banque TD.

«Si un propriétaire a déjà un taux d'intérêt bas ou réaliserait des économies minimes en se refinançant, une ligne de crédit sur valeur domiciliaire pourrait être l'option la plus efficace», dit Giles. «Le refinancement d'une hypothèque ou l'obtention d'un prêt important pour des rénovations sont des décisions financières importantes qui dépendent profondément de la situation personnelle des emprunteurs. Les propriétaires devraient parler à un banquier compétent ou à un conseiller financier qui prendra le temps examiner l'ensemble de sa situation financière et s'assurer que l'emprunteur comprend et peut gérer le Paiements."

Cartes de crédit

Beaucoup d’entre nous recherchent automatiquement nos cartes de crédit lorsque nous envisageons une dépense importante pour laquelle nous n’avons pas d’argent. Et pour de nombreux propriétaires qui sont au sommet de leurs dettes, c'est une option solide. Mais quand il s'agit de rénovations domiciliaires qui pourraient coûter des milliers de dollars, vous voudrez bien évaluer votre décision.

"Si vous vous sentez à l'aise avec le montant de la dette que vous envisagez de contracter avec vos achats et que vous avez un plan pour payer vos factures mensuelles, l'utilisation d'une carte de crédit pourrait avoir du sens", explique Anastasio. «Cela dit, les projets de rénovation résidentielle ont presque toujours des surprises - changements de dernière minute, problèmes imprévus, etc., qui augmentent probablement le coût total.»

De même, ces coûts imprévus peuvent rapidement épuiser vos économies de trésorerie, explique Anastasio.

Giles dit que, lors d'un récent sondage, la Banque TD a appris que plus de la moitié des 800 propriétaires interrogés ont déclaré qu'ils prévoyaient de dépenser plus de 25 000 $ pour la rénovation de leur maison. Un tiers estimait qu'ils dépenseraient plus de 50 000 $. Voulez-vous vraiment glisser pour un montant comme ça?

"Lors de la détermination de la bonne option pour financer un projet, il est important que les propriétaires compréhension du budget du projet, de leurs besoins financiers futurs et de la responsabilité d'un prêteur », Dit Giles.

Prêts personnels

Si vous avez un montant fixe pour votre budget de rénovation domiciliaire, et qu'il est relativement faible, vous pourriez plutôt envisager un prêt personnel.

«Les prêts personnels sont également rapides à garantir et nécessitent relativement peu de paperasse», explique Anastasio. «Les prêts personnels vous offrent une flexibilité lorsqu'il s'agit de décider exactement ce que vous voulez faire avec votre prêt.»

Si vous avez commencé à évaluer votre rénovation et à prévoir que le montant en dollars pourrait augmenter par rapport à vos estimations initiales, Giles suggère d'ignorer les options de prêt personnel et de carte de crédit.

«Une fois que les coûts du projet augmentent, il peut être avantageux d'exploiter la valeur nette de votre maison en raison du faible taux d'intérêt», dit-il.

L'équité de la maison

L'équité de la maison est la valeur marchande de votre maison moins ce que vous devez encore sur votre hypothèque; plus vous avez payé pour votre hypothèque, plus vos capitaux propres seront élevés, surtout si les valeurs marchandes restent à peu près les mêmes. Un avantage majeur avec les prêts sur valeur domiciliaire est que vous pouvez emprunter avec ce montant que vous avez payé à tout moment pendant la durée de l'hypothèque. Vous pouvez le faire de deux façons, soit par le biais d'un prêt hypothécaire ou d'une ligne de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC).

Un prêt est d'un montant fixe, tandis qu'une ligne de crédit vous permet de profiter de votre valeur nette immobilière jusqu'à ce que vous ayez payé le projet que vous réalisez.

"Bien qu'il soit généralement plus rapide d'être approuvé pour une ligne de crédit sur valeur domiciliaire, le taux d'intérêt réglable et l'absence de paiement fixe peuvent être un inconvénient", explique Anastasio.

Dans les deux cas, vous devrez rembourser ce que vous avez emprunté tout en jonglant avec les versements hypothécaires, et la banque peut utiliser votre maison en garantie si vous ne faites pas ces paiements.

«Une ligne de crédit sur valeur domiciliaire est l'un des moyens les plus abordables d'emprunter une somme d'argent importante», dit Giles. «Le taux d'intérêt est basé sur le taux préférentiel variable, qui est actuellement d'environ 5%. En comparaison, les cartes de crédit portent généralement des taux d'intérêt d'environ 17%. »

Les intérêts payés sur les HELOC sont également déductibles d'impôt pour certains propriétaires, dit Giles.